Den så kallade barometerindikatorn, som mäter det totala stämningsläget bland företag och hushåll, sjönk i september till 96,9, från 100,3 i augusti.
Konfidensindikatorn för näringslivet föll fyra enheter till 6, sänkt av nedgångar i detaljhandeln och privata tjänstenäringar. Septembernoteringen är den första under det historiska snittet sedan december 2009.
Hushållens konfidensindikator, som mäter synen på den egna och den svenska ekonomin, föll tio enheter jämfört med augusti till –5,8.
Inflationsförväntningarna på tolv månaders sikt sjunker samtidigt till 2,3 procent i september, ned från 2,5 procent i augusti.
"Förväntningarna var nedtryckta, men dagens läsning blev trots det en besvikelse", skriver Nordeas ekonomer i en kommentar till KI-siffrorna.
Nordea noterar att konsumentindikatorn på –5,8 är väsentligt lägre än det historiska snittet på 5, men samtidigt inte i nivå med läget under finanskrisen, då samma indikator var nere på –20.
Snittprognosen låg inför siffrorna på en indikator på 1,2.
KI-siffrorna antyder att tillväxten i privatkonsumtionen bromsar in ordentligt under tredje kvartalet jämfört med det starka andra kvartalet, enligt Nordea-ekonomerna, som ser framför sig en tillväxt på 0,2 procent under tredje kvartalet jämfört med kvartalet före.
Tillväxten på kvartalsbasis under andra kvartalet låg på 1,2 procent.
Svenskt Näringsliv bedömer i en ny konjunkturprognos att den svenska ekonomin har tappat fart påtagligt och varningssignalerna om betydligt dystrare tider duggar allt tätare.
Svensk BNP beräknas i år växa med 4,1 procent, men tillväxten faller kraftigt därefter till 0,2 procent 2012 och 0,9 procent 2013. Arbetslösheten ligger under de tre åren stilla strax under 8 procent.
Nedgången börjar i storföretagen, i synnerhet företag med export till Europa som affärsidé. Därifrån sprider sig krisens effekter till underleverantörer till svensk industri och vidare i ekonomin, enligt Svenskt Näringsliv.
”Det vi ser nu är ingen vanlig lågkonjunktur utan en strukturell skuldkris, som kommer att bli lång och djup. Återhämtningen kommer kräva betydande politiska reformer, och även i det bästa scenariot kommer det att ta flera år innan Europa och Sverige återgår till normal tillväxt”, skriver Stefan Fölster, chefekonom på Svenskt Näringsliv i en kommentar.
Han varnar samtidigt för att det finns många kommuner och landsting som nu har alltför optimistiska antaganden i sina budgetar, vilket riskerar att leda till nedskärningar när skatteintäkterna minskar.
– Vi räknar med nolltillväxt 2012 med stiltje på arbetsmarknaden. Och det blir ingen tigerekonomi 2013 heller. Men Europa går inte under, förmodligen, säger Stefan Fölster på en pressträff.
Svenskt Näringslivs prognos är rekorddyster och ligger klart under andra bedömningar från andra prognosmakare.
– Andra prognosmakare har presenterat ett huvudscenario och ett riskscenario. Då är det svårt att veta var de egentligen står. Vi har inget sidoscenario.
– Flera av de andra är inte så optimistiska som de kan ge sken av, säger Fölster.