Att gå i pension kan vara ett hårt slag mot plånboken. För de flesta blir den statliga pensionen bara lite mer än hälften av den inkomst man hade innan man gick i pension. Tillsammans med tjänstepensionen får man ut cirka 65 procent av slutlönen. Många tar då till ett privat pensionssparande, där pengarna är låsta till 55 års ålder, för att dryga ut pensionärskassan.

I ett privat pensionssparande är pengarna avdragsgilla upp till 12.000 kronor varje år under spartiden, och de beskattas som inkomst av tjänst den dag de plockas ut. I praktiken innebär det att den som har en högre inkomst än brytpunkten för statlig skatt, 32.966 kronor i månaden, när pensionspengarna betalas in kan göra en skattevinst när pensionen väl betalas ut.

– De allra flesta får en lägre pension än vad man har haft i lön. Säg att jag ligger över brytpunkten för statlig skatt och har 50 procents marginalskatt när jag gör avdrag för pensionssparandet. Om jag sedan som pensionär ligger under brytpunkten för statlig skatt behöver jag bara betala kommunalskatt på pensionspengarna när de tas ut, säger Eva Adolphson, pensionsekonom på Alecta.

Privat pensionssparande är alltså mest lönsamt för höginkomsttagaren, men är samtidigt mest nödvändigt för den med låga inkomster och därmed en väntande låg allmän pension.

– Alla behöver spara till sin pension, ju lägre inkomst man har desto viktigare är det att man har ett sparande. Då kan det vara svårt att spara, men man kan tänka att ett litet månadssparande är viktigare än inget alls. Det maler på, beloppen läggs på varandra, i slutändan blir det en ränteeffekt av det, säger Ingela Gabrielsson, privatekonom på Nordea.

Har man en inkomst under brytpunkten för statlig skatt kan man inte förvänta sig några skattevinster på ett privat pensionssparande. Om man har haft riktigt låg lön under sitt arbetsliv så kan pensionssparandet till och med göra att man går miste om pengar.

– Om man i framtiden skulle få en så låg pension att man är berättigad till bostadstillägg för pensionärer kan det ställa till problem. Tar man ut från en privat pensionsförsäkring så räknas det som en inkomst. Om du får en högre inkomst så kan du få ett lägre bostadstillägg, eller i värsta fall inte alls, säger Gunilla Nyström, privatekonom på SEB.

Privatekonomernas råd är att man kan spara till sin pension även utan ett avdragsgillt privat pensionssparande.

– Lägg inte alla ägg i samma korg. Man kan spara till pensionen på olika sätt, inte bara genom avdragsgillt sparande. Amortera på bolånet. Eller spara i aktiefonder eller en kapitalförsäkring. Försök att sprida din risk när du sparar till din pension, säger Ylva Yngveson, privatekonom på Swedbank.

Nackdelen med sparformen är att pengarna är låsta till 55 års ålder, och att man då kanske behöver de till något viktigare under tiden, menar privatekonomerna. Men att pengarna är låsta kan också vara en fördel, de har öronmärkts till pensionen och går inte till oviktiga inköp. Många hetsas dock i onödan till att börja pensionsspara privat tidigt.

– Det är lätt att bli stressad och känna att man måste börja pensionsspara genast när man är ung och har fått sin första lön. Men det är inte nödvändigt att börja pensionsspara direkt i 20-årsåldern, man har mycket att bygga upp när man är ung, man behöver skaffa en bostad och bildar kanske familj, säger Ingela Gabrielsson, privatekonom på Nordea.

– Det långsiktiga sparandet ska inte gå före det sparande man ska ägna sig åt för att kunna köpa en bostad. Först måste man spara till livets investeringar. Men om man sen kan lägga undan lite till den framtida pensionen är bra, för då kan pengarna växa länge, säger Gunilla Nyström, privatekonom på SEB.

– Men den som väntar med att påbörja sitt pensionssparande till 40 års ålder eller senare måste räkna med att sparbeloppet behöver vara rätt ordentligt för att det ska ge ett bra tillskott till inkomsten, menar Ylva Yngveson, privatekonom på Swedbank.